Denmark's DSV raises $5.5 bln for Schenker acquisition
Updates to add completion of equity offering, share price in paragraphs 1-5, preliminary results in paragraphs 9-10
COPENHAGEN, Oct 4 (Reuters) -Denmark's DSV DSV.CO said on Fridayit had raised $5.5 billion in a share issue to partially finance its acquisition of Schenker, a deal that would make it theworld's biggest logistics company.
Last month, DSVagreed to buy Schenker, the logistics arm of German state rail operator Deutsche Bahn, for 14.3 billion euros ($15.76 billion).
New shares were sold at 1,410.5 Danish crowns each, in line with Thursday's stock market close, raising 37.3 billion crowns ($5.52 billion), equivalent to 12.3% of its market value of some 300 billion crowns, DSV said in a statement.
DSV had previously said the deal to buy Schenker would be financed through a combination of an equity raising of up to 5 billion euros and debt financing.
Deutsche Bahn's supervisory board on Wednesday approved the sale of Schenker to DSV, fending off union opposition and pushback from rival bidder CVC CVC.AS.
Deutsche Bahn put up Schenker for sale last year to concentrate on its core railway business in Germany and reduce its debt.
BNP Paribas, Danske Bank, HSBC, JP Morgan and Nordea were joint global coordinators and joint bookrunners in the share issue, DSV said.
DSV on Thursday published preliminary third-quarter operating profit of 4.4 billion crowns and narrowed its 2024 operating profit outlook to an interval of 16 billion-17 billion crowns from 15.5 billion-17 billion crowns previously.
The results and outlook were broadly in line with market consensus, Bernstein analysts said in a research note.
DSV is scheduled to publish its full third-quarter earnings report on Oct. 23.
($1 = 6.7696 Danish crowns)
($1 = 0.9064 euros)
Reporting by Stine Jacobsen in Copenhagen and Rishabh Jaiswal in Bengaluru; Editing by Shailesh Kuber and Terje Solsvik
İlgili varlıklar
En son haberler
Bildirim: XM Group şirketlerinin her biri yalnızca gerçekleştirme hizmeti ve online yatırım platformumuza erişim sağlar. Herhangi bir kişinin web sitesinde bulunan veya web sitesi üzerinden sağlanan içeriği görüntülemesine ve/veya kullanmasına izin vermek, bu hizmeti değiştirmek veya genişletmek amaçlı değildir ve bu hizmeti ne değiştirir ne de genişletir. Bu tür erişim ve kullanım her zaman şunlara tabidir: (i) Şartlar ve Koşullar; (ii) Risk Uyarıları ve (iii) Tam Bildirim. Bu nedenle bu tür içerikler yalnızca genel bilgi amacıyla sağlanır. Özellikle, online yatırım platformumuzun içeriklerinin finans piyasalarında herhangi bir işleme girmek için bir teşvik veya bir teklif olmadığını lütfen dikkate alın. Herhangi bir finans piyasasında yatırım yapmak sermayeniz için önemli düzeyde risk taşır.
Online yatırım platformumuzda yayınlanan tüm materyaller yalnızca eğitim/bilgilendirme amaçlıdır ve finansal tavsiye, yatırım vergisi veya yatırım tavsiyesi ve önerileri ya da yatırım fiyatlarımızın kaydı veya herhangi bir finansal enstrümanda işlem yapılması için bir teklif veya teşvik ya da talep edilmemiş finansal promosyonları içermez ve içerdiği şeklinde bir değerlendirme yapılmamalıdır.
Görüşler, haberler, araştırma, analizler, fiyatlar, diğer bilgiler veya bu web sitesinde bulunan üçüncü taraf sitelere verilen bağlantılar gibi her türlü üçüncü taraf içeriğin yanı sıra XM tarafından hazırlanan içerik de “olduğu gibi” esasına göre, genel piyasa yorumu olarak sağlanır ve bir yatırım tavsiyesi oluşturmaz. Herhangi bir içeriğin yatırım araştırması olarak yorumlanmasıyla ilgili olarak, içeriğin bağımsız yatırım araştırmasını desteklemek üzere tasarlanmış yasal gerekliliklere uygun hazırlanmadığını ve bu amacın güdülmediğini, aynı şekilde ilgili yasalar ve mevzuatlar kapsamında pazarlama iletişimi olarak değerlendirileceğini dikkate almalı ve kabul etmelisiniz. Buradan erişebileceğiniz Bağımsız Olmayan Yatırım Araştırması Bildirimimizi ve yukarıdaki bilgilerle ilgili Risk Uyarımızı okuduğunuzdan ve anladığınızdan emin olun.
