Компания XM не предоставляет услуги резидентам Соединенных штатов Америки.
Доходность в США падает после публикации слабых данных по инфляции – Новости рынка Форекс
Дата размещения 14.11.2023 14:27 GMT. Подробнее Новости рынка
НЬЮ-ЙОРК, 14 ноября (Рейтер) – Доходность казначейских облигаций США упала во вторник после более слабых, чем ожидалось, данных по потребительской инфляции в октябре, что указывает на то, что Федеральная резервная система, возможно, закончила повышать процентные ставки, и рынок ожидает снижения ставок в первой половине следующего года.
Доходность двухлетних американских облигаций, отражающая ожидания в отношении процентных ставок, упала до двухнедельного минимума 4,855% US2YT=RR и в последний раз снизилась на 17,8 базисных пункта (б.п.) до 4,865%. Доходность 10-летних облигаций снизилась на 15,20 б.п. до 4,480% US10YT=RR.
Данные показали, что индекс потребительских цен (CPI) в США в октябре не изменился на фоне снижения цен на бензин, а базовый показатель вырос на 0,2%, что оказалось слабее, чем ожидалось. Неизменное значение индекса потребительских цен последовало за ростом на 0,4% в сентябре.
За 12 месяцев по октябрь индекс потребительских цен вырос на 3,2% после роста на 3,7% в сентябре. Экономисты, опрошенные агентством Reuters, прогнозировали, что индекс потребительских цен увеличится на 0,1% в месячном исчислении и на 3,3% в годовом исчислении.
“Это довольно благоприятный отчет. Мы наблюдаем дальнейшую дезинфляцию… Это приводит к падению доходности казначейских обязательств”, – сказал Мэтью Мискин, главный инвестиционный стратег John Hancock Investment Management в Бостоне.
“ФРС, вероятно, находится в режиме ожидания, учитывая слабый отчет по занятости и более низкую инфляцию. Еще одно повышение ставки выглядит менее вероятным, учитывая более слабые данные по инфляции”.
Фьючерсы на американские ставки во вторник оценивали вероятность снижения ставки в мае следующего года более чем в 60% по сравнению с 34% в понедельник, согласно данным инструмента Fedwatch биржи CME.
В пятницу кривая доходности сузилась, и спред между двухлетними и десятилетними доходностями США в последний раз составил минус 38,60 б.п. US2US10=TWEB. Участники рынка назвали вторничное движение кривой доходности “бычьей крутизной”, при которой краткосрочная доходность падает быстрее долгосрочной. По словам аналитиков, такое часто происходит, когда ожидается снижение процентных ставок ФРС.
