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Euro zone bonds hold steady before US data, eyes on UK election



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By Harry Robertson

LONDON, July 5 (Reuters) -Euro zone bonds were little changed on Friday morning as traders waited for key U.S. jobs data later in the day, while also weighing up a landslide Labour victory in Britain's general election.

Germany's 10-year bond yield DE10YT=RR, the benchmark for the euro zone bloc, fell 0.9 basis points (bps) to 2.58%. Yields move inversely to prices.

Italy's 10-year yield IT10YT=RR was lower by 1.4 bps at 3.99%, and the gap between Italian and German bond yields DE10IT10=RR widened 0.4 bps to 141 bps.

France's 10-year bond yield FR10YT=RR was up 0.7 bps ahead of the final round of voting in parliamentary elections on Sunday, at 3.286%.

Germany's two-year bond yield DE2YT=RR, which is more sensitive to European Central Bank rate expectations, was down 1.1 bps at 2.93%.



Reporting by Harry Robertson; Editing by Andrew Heavens

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