Malaysia's Khazanah raises $1 bln from sukuk, conventional bond offering
SINGAPORE, Aug 29 (Reuters) -Khazanah Naisonal Bhd KHAZA.UL, Malaysia's sovereign wealth fund, has raised a total of $1 billion from a five-year $500 million sukuk wakalah, or Islamic bond, and a 10-year conventional bond offering, according to term sheet reviewed by Reuters late on Wednesday.
The sukuk was priced at a 4.484% yield, with the conventional bond at 4.759%, according to the sheet. The reoffer spreads were Treasuries plus 82 basis points and 92 basis points respectively, the sheet showed.
The sukuk was issued under Khazanah Global Sukuk Bhd's $5 bilion multicurrency sukuk issuance programme, while the conventional bond was under Khazanah Capital Ltd's $10 billion euro medium-term note programme, according to the sheet.
Proceeds from the sukuk will be used to fund shariah-compliant general investments and/or refinancing of borrowings of the company, the sheet showed.
Proceeds from the conventional bond will be used to fund general investments, refinancing of borrowings and working capital requirements relating to the principal business activities of the company, according to the sheet.
The issuance was expected to be rated A3 by Moody's and A- by S&P, the sheet showed.
CIMB CIMB.KL, Citigroup C.N, DBS DBSM.SI, JPMorgan JPM.N, MUFG 8306.T and OCBC OCBC.SI were joint bookrunners and joint lead managers for the offering, the sheet showed.
Khazanah did not immediately respond to requests seeking comment on Thursday.
Khazanah in May last year raised a total of $1.5 billion from a $750 million five-year sukuk bond and a $750 million 10-year senior unsecured fixed rate bond. The offerings were the first investment grade deal in Malaysia in two years.
Reporting by Yantoultra Ngui; Editing by Sonia Cheema
Kapcsolódó eszközök
Legfrissebb hírek
Felelősségkizáró nyilatkozat: Az XM Group entitásai csak végrehajtási szolgáltatást és online kereskedési platformunkhoz való hozzáférést biztosítanak, ami lehetővé teszi, hogy a felhasználók megtekinthessék és/vagy felhasználhassák a honlapon vagy azon keresztül elérhető tartalmakat, amelyek nem módosíthatók és nem egészíthetők ki. A hozzáférés és felhasználás mindig a következők függvénye: (i) Felhasználási feltételek; (ii) Kockázati figyelmeztetés; valamint (iii) Teljes felelősségkizáró nyilatkozat. Az ilyen tartalmakat ezért csupán általános információként biztosítjuk. Külön felhívjuk figyelmét arra, hogy az online kereskedési platformunkon található tartalmak nem felhívások vagy ajánlatok tranzakciókba történő belépésre a pénzügyi piacokon. A pénzügyi piacokon folytatott kereskedés jelentős kockázattal jár a tőkéjére nézve.
Az online kereskedési platformunkon közzétett anyagok kizárólag oktatási / tájékoztatási célt szolgálnak, és nem tartalmaznak (nem tekinthető úgy, hogy tartalmaznak) pénzügyi, befektetési adóügyi vagy kereskedési tanácsokat vagy ajánlásokat, illetve kereskedési áraink jegyzékét, vagy bármilyen pénzügyi instrumentummal végrehajtott tranzakcióra vonatkozó ajánlatot vagy felhívást, vagy Önnek szóló kéretlen pénzügyi promóciókat.
Az ezen a honlapon szereplő, külső felektől származó, valamint az XM által készített tartalmak, például vélemények, hírek, kutatások, elemzések, árak és egyéb információk vagy külső felek oldalaira utaló hivatkozások „jelenlegi állapotukban”, általános piaci magyarázatként jelennek meg, és nem minősülnek befektetési tanácsnak. Amennyiben bármely tartalom befektetéssel kapcsolatos kutatásként értelmezhető, meg kell értenie és el kell fogadnia, hogy a tartalom nem a befektetéssel kapcsolatos kutatás függetlenségének előmozdítására szolgáló jogi követelmények szerint készült, következésképpen a vonatkozó törvények és jogszabályok szerint marketingkommunikációnak minősül. Kérjük, feltétlenül olvassa el és értse meg a fenti információkkal kapcsolatos „nem független befektetéskutatással kalcsolatos tájékoztatónkat” és a kockázati figyelmeztetésünket, amelyek itt érhetők el.
